Kur investuoja „Swedbank“ pensijų fondai: nuo tvarumo – iki konkrečių įmonių

„Swedbank“ II ir III pakopos pensijų fonduose Lietuvos gyventojai lapkričio pradžioje buvo sukaupę daugiau kaip 3,27 mlrd. eurų turto, o per metus ši suma išaugo 31,9 procento. Be to, šiemet visų amžiaus grupių pensijų fondai generavo teigiamą, konkurencingą grąžą. Ji, priklausomai nuo fondo investavimo strategijos ir rizikingumo, siekė 5-19 procentų (lapkričio vidurio duomenys). Tad įdomu, kur „Swedbank“ pensijų fondai investuoja ir kas padeda auginti gyventojų sukauptas lėšas.

Žinoma, konkrečios investicijos ir jų proporcijos priklauso nuo konkretaus fondo, tačiau toliau apžvelgiame keletą pagrindinių krypčių ir įmonių, kurios yra reikšmingos „Swedbank“ pensijų fondų investicijose.

Remiasi atsakingo investavimo principais

Dar 2019 metais „Swedbank“ valdomi pensijų fondai vieni pirmųjų rinkoje pasuko tvarumo kryptimi, o šiandien daugiausiai investuoja į atsakingus verslus, valdančius savo tvarumo rizikas. Ši strategija pasiteisina: per beveik šešerius  metus „Swedbank“ įrodė, kad portfelis, investuotas į verslus ir fondus, atitinkančius aukštus tvarumo standartus, geba uždirbti vieną didžiausių grąžų rinkoje. Taip yra todėl, kad atsakingos įmonės paprastai yra inovatyvesnės bei pelningesnės, ieško efektyvesnių sprendimų, susiduria su mažesne veiklos rizika.

Gyventojams taip pat vis labiau rūpi, kiek tvariai investuojamos jų lėšos. Kaip rodo 2024 m. rugsėjį „Swedbank“ užsakymu atlikta apklausa, net 65 proc. kaupiančiųjų pensijai svarbu, jog jų kaupiamos lėšos būtų investuojamos tvariai. Tai – net 16 procentinių punktų daugiau nei prieš metus. Be to, didesnė dalis gyventojų mano, kad investicijos į tai, kas naudinga planetai, bus naudingos ir jiems asmeniškai.

Priimdami investicinius sprendimus „Swedbank“ pensijų fondai atidžiai vertina tvarumo kriterijus. Tai lemia, kad įmonės, į kurias investuoja „Swedbank“ pensijų fondai, sugeneruoja 3 kartus mažiau CO2 emisijų nei pasaulio akcijų indeksui MSCI AWCI priklausančios įmonės (vertinant pagal CO2 emisijas tonomis milijonui JAV dolerių pajamų).

Gyventojų prioritetų sąraše – sveikata ir gamtos išsaugojimas

Jau minėta gyventojų apklausa taip pat atskleidė, kurių sričių plėtrą labiausiai norėtų palaikyti gyventojai per pensijų fondų vykdomas investicijas. Tarp pagrindinių – sveikatos sektorius, gamtos išsaugojimas ir mokymosi bei kvalifikacijos kėlimo skatinimo sritys.

Šios sritys išties sudaro reikšmingą dalį „Swedbank“ pensijų fondų vykdomų investicijų.

Sveikatos industrijoje – ketvirtis milijardo eurų

Sveikatos apsaugos sektorius yra itin reikšminga savo dydžiu pensijų fondų investavimo kryptis. Į jį nukreipta 8 proc. (260 mln. eurų) pensijų fondų turto. Investicijos į sveikatos sektorių prisideda prie farmacijos, biotechnologijų, sveikatos priežiūros įrangos ir technologijų plėtros (pvz., vaistai, medicininė įranga, diagnostika ir pan.). Nors į įmones „Swedbank“ pensijų fondai investuoja per biržoje prekiaujamus fondus (ETF), o ne tiesiogiai, susipažinimui atrinkome keletą investicijų portfelyje esančių įdomesnių kompanijų:

Daugiausia investicijų – į technologijų sektorių

Didžiausia „Swedbank“ pensijų fondų investicijų dalis – 18,5 proc. arba apie 600 mln. eurų – yra nukreipta į  informacinių technologijų sektorių. Būtent šis sektorius pastaraisiais metais demonstravo reikšmingą investicijų grąžą.

Informacinių technologijų sektorius prisideda ne tik prie komfortiškesnės kasdienybės per tokias inovacijas kaip dirbtinis intelektas (DI), robotika ar daiktų internetas, bet ir prie CO2 emisijų mažinimo. Tad investicijos į šio sektoriaus kompanijas prisideda prie gyventojų noro palaikyti gamtos išsaugojimo, kovos su klimato kaita sritis.

Pasaulio ekonomikos forumo duomenimis, skaitmeniniai sprendimai gali sumažinti pasaulines CO2 emisijas net iki 20 procentų.  Pavyzdžiui, DI integravimas į saulės energetikos sprendimus leidžia tiksliau numatyti energijos gamybos apimtis ir pagal tai planuoti suvartojimą ar perteklinės energijos pardavimą. Tokį sprendimą kompanija „Google“ išbandė su vėjo jėgainėmis ir tai leido gaunamą finansinę naudą padidinti 20 procentų. Be to, atlikdamas prevencinę priežiūrą, DI gali padidinti jėgainių našumą, sumažinti gedimų skaičių ir priežiūros kaštus.    

Keletas iš reikšmingesnių technologinių įmonių, į kurias per investicinius fondus yra investavę pensijų fondai:

Be šių įmonių, kai kurie „Swedbank“ pensijų fondai turi reikšmingesnio dydžio investicijas ir į kitas pasaulines technologijų bendrovės – „Apple“, „Adobe“, „Alphabet“, „Tesla“ ir kt.

Investicijos į gamtos išsaugojimą

Gamtos išsaugojimas, nors ir nėra itin didelė, tačiau svarbi sritis „Swedbank“ pensijų fondams. Pensijų fondai yra investavę 24 mln. eurų į miškų sodinimą ir priežiūrą Baltijos šalyse, o dalis žaliųjų obligacijų skirta biologinės įvairovės projektams. Štai keletas turimų investicinių pozicijų:

Dešimtadalis lėšų investuota Baltijos šalyse 

Kaip vieną iš tvarumo sričių „Swedbank“ vertina ir investicijas į vietinės ekonomikos plėtrą, vietos įmones. Esame didžiausias investuotojas į Baltijos valstybių bendroves tarp pensijų fondų valdymo bendrovių Lietuvoje. Investuodami į vietines įmones padedame joms augti, būti inovatyviomis bei stiprinti regiono ekonomiką.

Šiuo metu maždaug dešimtadalis „Swedbank“ pensijų fondų turto – 324 mln. Eur – yra investicijos į Baltijos šalių verslo rinkas. Didžiausia investicijų dalis – 203 mln. Eur – nukreipta į Lietuvą. Šios lėšos prisideda ne tik prie brandžių kompanijų plėtros, bet ir prie kruopščiai atrinktų startuolių auginimo, į kuriuos investuojame per alternatyvaus investavimo fondus. Štai keletas įmonių, į kurias yra investuota: atsinaujinančios energijos įmonės – „Ignitis“ grupė ir „Enefit Green“, atsinaujinančios energetikos fondas „Modus Asset Management“, jau minėtas miškų fondas „Baltic Green Fund“, šilumos siurblių ir atsinaujinančios energetikos projektų įgyvendintoja „Bestair & Zave Group“ ir lietuvių saulės parkų projektavimo programinės įrangos kūrėjas, startuolis „PVcase“.

Didžiausias kompanijas, į kurias investuoja Jūsų pensijų fondas, galite rasti savo fondo mėnesinėje ataskaitoje.